이 책을 읽으면
이번 포스팅(2)에서는
(1) 부 중장기 전략에 이어서
단기 전략, 책의 나머지 부분을
소개드리고자 합니다.
코인에 투자하려면 아래에 대한 기준이 필요합니다.
1) 왜 사야 하는가? : 1부 참조 바랍니다.
2) 언제 사야 하는가?
3) 얼마만큼 사야 하는가?
4) 언제 팔아야 하는가? 1부 참조 바랍니다.
위의 관점으로
책의 내용을 조금 소개드리자면...
(내용이 지겨울 것 같으면
아래 15장을 먼저 봐주세요^^)
PART 3. 짧게 승부 보는 단기 전략
8장. 상승장에만 투자하라
(1) 하락장에서는 뭘 해도 안된다
→ 코인 가격이 이동평균선
위에 있을 때 사면 돈을 많이 벌었습니다.
→ 코인 가격이 이동평균선
아래에 있을 때 사면 수익이 신통치 않았습니다.
(2) 이동평균선의 마법
→ 비트코인(2013.11 ~2018.3) 이평 위 수익률
: 10일 > 150일 > 120일 > 5일 > 60일 > 20일
> 200일 > 3일 순
→ 비트코인(2018.3 ~2018.12) 이평 위 수익률
: 120일 > 60일 > 150일 > 20일>200일 >3일
> 5일 > 10일 순
→ 이더리움(2016.2 ~2018.3) 이평 위 수익률
: 20일 > 15일 > 200일 > 10일 > 150일
> 120일 > 60일 > 3일 순
→ 이더리움(2018.3 ~2018.12) 이평 위 수익률
: 20일 > 200일 > 150일 > 10일 > 60일
> 120일 > 3일 > 5일 순
→ 특정 이동평균선만 사용하는 것은 위험합니다.
여러 이평선을 혼합하여 평균 이동 평균선
비율로 투자할 수 있습니다.
① 5일, 20일, 60일, 120일, 200일
이평선을 구합니다.
② 가격이 이평선 위인 경우 0.2,
아래이면 0점을 부여합니다.
③ 다섯 개 이평선의 점수를 모두 더한 후
이 비율로 투자를 합니다.
9장. 리스크 관리
(1) MDD를 20% 이하로 낮추는 리스크 관리 전략
→ 방법 1 : 코인의 투자 비중을 낮춥니다.
l 예를 들면
손실 가능금액 1000만 원, 변동성 60% 의 경우
투자금을 1,666만 원을 투자하여
손실금 1000만 원으로 제한하는 것입니다.
→ 방법 2 : 코인과 현금 비중을 조절합니다.
l 일 평균 변동성을 구합니다.
l 원하는 변동성 % / 일 변동성 평균% 의 비율로
투자합니다.
예를 들면
코인 변동성 5%, 원하는 변동성 1%라면
자산의 20%만 코인에 투자 + 나머지 현금을
보유합니다.
10장. 소형 코인 효과
11장. 듀얼 모멘텀
(1) 상대 모멘텀 + 절대 모멘텀
→ 상대 모멘텀 : 최근에 가장 많이 오른 코인에
투자합니다.
→ 절대 모멘텀 : 비트코인 가격이 상승추세에
있을 때 투자합니다.
① 매주 시가총액 20위 중
가장 많이 오른 코인 3EA 투자
② 비트코인 가격이 120일 이평선 위에
있을 때만 투자
그러나
아래 질문을 잘 음미해 보시기 바랍니다.
Q1 : 최대 MDD 발생 구간이 언제이고 몇 % 인가?
Q2 : 연속적으로 손실이 누적되는 구간은 어떤가?
Q3 : 승률은 어떻게 되는가?
12장. 듀얼 모멘텀의 실행
(1) Dr., Ka의 제안
→ 반감기 6개월 이후부터 실행하기
(알트코인의 상승 추세 확률이 높은 시기이므로)
13장. 변동성 돌파 전략
(1) 또 다른 단기전략 : 변동성 돌파 전략
→ 코인 5개에 투자
→ 각 코인이 5일 이동 평균선 위에 있고
→ 실시간 가격이
(전날 고가-저가)*0.5+ 당일시가를 넘을 때 투자
→ 자금 관리 : 코인 투자금액(2%/전일변동성)/5일
→ 다음날 시가에 매도
: 과거 대비 초과 수익이 사라진 것 같습니다. ㅠㅠ
14장. 비트코인의 계절성
(1) 연 : 홀수 해, 반감기 짝수 해
(2) 월 : 11-4 천국 (미국 주식과 비슷한 양상)
(3) 일
→ 요일에 따른 큰 차이가 없어짐
→ 월말, 월초가 수익률이 좋음(25일~4일)
(4) 시 : 뚜렷한 경향성이 없어지고 있음
15장. 중장기, 단기 전략의 요약
(1) 중장기 전략
① 해당 자산: 보유 가치가 있는 코인
(인플레이션 코인 X)
② 투자 시기 : 반감기 전 12~18개월,
반감기 후 12~18개월
③ 투자방법
-. 매수 : 최고점 대비 6개월 경과+70%이상 하락
최저점 대비 2배 상승시점
-. 매도 : 반감기가 없는 짝수 해 큰 하락에
주의해야 함.
(4차 반감기 기준: 2026년)
④ 명심할 것 : 자금관리
-. 이평선 밑으로 떨어지거나,
고점대비 30% 하락하면 현금화해야 합니다.
(2) 단기 전략
① 자산: 비트코인, 이더리움, 알트코인 모두 가능
② 투자 시기 : 이평선 위에 있을 때만 투자
③ 투자방법
-. 매수 : 비트코인 120일 이평선 위에 있을 때
최근 1주일 가장 많이 오른 코인 매수
(시총 20위 중)
주일마다 반복
-. 매도 : 이평선 아래로 떨어지면 투자 중지.
④ 명심할 것 : 자금관리
-. 최대 손실 금액을 정하여 투자해야 합니다.
-. 변동성을 감안하여 현금과 비중 조절하는
방법도 있습니다.
16장. 코인 논문에 나오는 전략들.
PART 4. 사이클을 타는 중장기 전략
: 실행의 중요성과 심리적 저항을 극복하기 위해
작가님의 투자 실전기와 투자 심리에 대해
설명합니다.
저의 소감은
이 책을 읽는 동안
'나는 어떻게 투자해야 할까?'를 고민했습니다.
코인보다
훨씬 변동성이 작은 주식투자에서도
손실에 매우 민감할진데
수익을 떠나서
과연 코인 투자를 전략대로 실행할 수 있을까?
저의 전략은
'반감기 6개월 후인
'24.10월 매수하고
해당 앱을 삭제한 다음
'25.10월(반감기 18개월)
앱을 다시 설치하고 매도하는 것입니다.
투자를 하는 순간부터
가격 변동에 절대 자유로울 수 없음을 알기에
그렇게 결정한 것입니다.
그리고
투자금은
최대 손실 가능 금액 100만 원과
MDD 80%를 가정하여 125만 원으로 정했습니다.
이제 남은 것은
5개월 동안 MDD 0을 만들기 위해
열심히 돈을 버는 것입니다.
당첨 확률이 지극히 낮아
기댓값이 투자금에 미치지 못함을 뻔히 알면서도
저희가 로또를 사는 이유는
추첨이 있는 날까지 희망(설렘) 값과
당첨될 경우의 엄청난 수익을 위한 비용이
잃어도 될 만큼, 충분히 작기 때문일 것입니다.
위험한 투자에서
잃어도 될 만큼.. 의 투자금
감당할 수 있는 리스크의 크기가
중요한 이유입니다.
그래서
제가 드리고 싶은 말씀은
뇌에 새겨진
필패의 투자 심리
감당할 수 있는 리스크 크기로
극복하세요